Какво е инвестиционно злато? Това е злато с висока чистота, произведено специално с инвестиционна цел, а не за носене като бижу или за колекционерска стойност. Най-често се предлага под формата на инвестиционни златни монети и инвестиционни златни кюлчета, чиято цена следва международната цена на златото.
Все повече хора търсят начини да защитят спестяванията си от инфлация, икономическа несигурност и обезценяване на парите. Именно затова инвестиционното злато продължава да бъде един от най-предпочитаните активи в света.
В тази статия ще научите:
- какво представлява инвестиционното злато;
- какво не се счита за инвестиционно злато;
- какви видове инвестиции в злато съществуват;
- как да разпознаете качествените инвестиционни монети и кюлчета;
- защо милиони инвеститори по света включват злато в своите портфейли;
- дали инвестицията в злато е подходяща за вас.
Какво НЕ е инвестиционно злато?
Една от най-честите грешки е да се приема, че всяко изделие от злато автоматично представлява инвестиция. Това не е така.
Златните бижута НЕ са инвестиция
Макар да съдържат благороден метал, златните бижута почти никога не са ефективна инвестиция. Когато купувате пръстен, гривна или колие, вие плащате не само за златото, но и за:
- дизайна;
- изработката;
- марката;
- търговската надценка;
- ДДС (в повечето случаи).
При последваща продажба тези допълнителни разходи рядко се възстановяват. Освен това повечето бижута са произведени от 14K или 18K злато, а не от почти чисто 24-каратово злато, използвано при инвестиционните продукти.
Нумизматичните монети са друг вид инвестиция
Редките и старинни златни монети могат да струват значително повече от съдържащото се в тях злато. Причината е, че цената им се определя основно от:
- рядкостта;
- историческата стойност;
- състоянието;
- интереса на колекционерите.
Затова нумизматиката представлява отделен инвестиционен сегмент и не бива да се бърка с инвестирането в злато като суровина.
Огромните кюлчета от филмите не са за индивидуални инвеститори
Филмите често показват масивни кюлчета, които тежат над 12 килограма. Това са така наречените Good Delivery кюлчета, използвани основно от централни банки, международни трезори и големи финансови институции. За индивидуалните инвеститори съществуват много по-достъпни варианти – от 1 грам, злато 2 грама до 1 килограм.
Трябва ли да си милионер, за да инвестираш в злато?
Абсолютно не!
Една от причините инвестиционното злато да става все по-популярно е именно неговата достъпност. Днес можете да започнете с:
Много инвеститори използват стратегията редовни покупки, при която купуват малки количества всеки месец или на всяко тримесечие. Така постепенно изграждат позиция, без да е необходимо да разполагат с голям капитал наведнъж.
Какво Е инвестиционно злато?
Инвестиционното злато е физическо или финансово изложение към златото, чиято основна цел е съхраняване на стойността на капитала. При физическото инвестиционно злато най-разпространените форми са:
- инвестиционни златни монети;
- инвестиционни златни кюлчета.
Тяхната стойност произтича почти изцяло от количеството чисто злато, което съдържат, а не от художествената им или историческата стойност.
Какви са различните видове инвестиционно злато?
Физическо инвестиционно злато
Физическото злато е най-предпочитаният избор сред дългосрочните инвеститори.
Предимства- притежавате реален актив;
- няма кредитен риск;
- може да се наследява;
- висока ликвидност;
- защита при финансови кризи.
- необходимо е сигурно съхранение;
- съществува разлика между цена купува и продава;
Хартиено злато
Това включва ETF-и, борсово търгувани фондове, сертификати и други финансови инструменти, които следват цената на златото.
Предимства- лесна покупка;
- висока ликвидност;
- няма нужда от физическо съхранение.
- не притежавате физическо злато;
- възможни са промени на законите свързани с този вид "злато";
- държавата, откъдето сте купили сертификата може да "одържави" всички златни запаси и да анулира покупката ви без да възстанови парите ви;
- зависите от финансов посредник;
- плащате високи такси свързани с придобиването, управлението и продажбата;
Фючърси върху злато
Фючърсните договори се използват основно от професионални трейдъри.
Предимства- използване на ливъридж;
- възможност за печалба при движение нагоре и надолу.
- много висок риск;
- неподходящи за начинаещи инвеститори.
Акции на компании за добив на злато
Инвестирате не в самото злато, а в бизнеса, който го добива.
Предимства- потенциално по-висока доходност;
- възможни дивиденти.
- резултатите зависят от управлението на компанията;
- кампанията може да фалира и да загубите всичко;
- по-висока волатилност.
Какво представляват инвестиционните златни монети?
Инвестиционните златни монети са монети, изсечени основно с цел инвестиране в злато. За разлика от нумизматичните монети, тяхната стойност се определя преди всичко от количеството чисто злато, което съдържат, и от актуалната цена на златото на международните пазари.
За да бъде една монета считана за инвестиционна, тя обикновено трябва да отговаря на няколко основни условия:
- да бъде с висока проба на златото (най-малко 900/1000, като повечето съвременни емисии са 999.9/1000);
- да бъде отсечена от официален държавен монетен двор;
- да бъде законно платежно средство в държавата, която я емитира (макар номиналната ѝ стойност да е символична);
- да се търгува основно заради съдържанието си на злато, а не заради колекционерската си стойност.
Сред най-разпознаваемите инвестиционни златни монети в света са:
- Canadian Maple Leaf (Royal Canadian Mint);
- Vienna Philharmonic (Austrian Mint);
- Britannia (The Royal Mint);
- Krugerrand (South African Mint);
- American Buffalo и American Gold Eagle (United States Mint);
- Australian Kangaroo (Perth Mint);
- Chinese Panda (China Gold Coin Incorporation).
Макар инвестиционните монети да се купуват основно заради съдържащото се в тях злато, някои емисии с течение на времето могат да придобият и допълнителна нумизматична стойност. Това обикновено се случва при ограничени тиражи, специални издания или монети, които стават особено търсени сред колекционерите. Въпреки това, при покупка на инвестиционно злато основният фокус следва да бъде съдържанието на благородния метал, а не потенциалната колекционерска премия.
Какво представляват инвестиционните златни кюлчета?
Инвестиционните златни кюлчета са най-чистата форма на физическо инвестиционно злато. Те се произвеждат от специализирани рафинерии и са предназначени единствено за съхраняване на стойност и дългосрочна инвестиция.
За да бъде едно кюлче признато за инвестиционно, то обикновено трябва да притежава:
- чистота от 999.9/1000 (24 карата);
- сериен номер и сертификат за автентичност;
- оригинална защитена опаковка;
- производство от утвърдена рафинерия, призната на международния пазар.
Най-голямо доверие сред инвеститорите се ползват кюлчетата, произведени от LBMA (London Bullion Market Association) акредитирани рафинерии, тъй като те се приемат и търгуват лесно по целия свят. На българския пазар най-висока ликвидност традиционно имат инвестиционните кюлчета на трите водещи швейцарски рафинерии - Argor-Heraeus, PAMP Suisse и Valcambi. Благодарение на широкото им разпространение и високата разпознаваемост те са предпочитани както от инвеститорите, така и от дилърите при обратно изкупуване.
Сред най-известните производители на инвестиционни златни кюлчета са:
- PAMP Suisse;
- Valcambi Suisse;
- Argor-Heraeus;
- Metalor;
- Heraeus;
- Perth Mint;
- Royal Canadian Mint;
- Turkish State Mint;
- Münze Österreich (Austrian Mint).
Инвестиционните кюлчета се предлагат в различни размери – от 1 грам, 2 грама, 5 грама и 1 унция - 31.10 грама до 1 килограм, което позволява на инвеститорите да изберат вариант според своя бюджет и инвестиционни цели. По-големите кюлчета обикновено се продават с по-ниска премия спрямо цената на съдържащото се в тях злато, докато по-малките предлагат по-голяма гъвкавост при бъдеща продажба.
Защо хората инвестират в злато?
Защита срещу инфлация
Златото традиционно се използва като средство за съхраняване на покупателната способност.
Диверсификация на инвестиционния портфейл
Добавянето на злато може да намали общия риск, тъй като често се движи различно от акциите и облигациите.
Защита при икономически кризи
При висока несигурност инвеститорите често увеличават дела на златото в своите портфейли.
Международно признат актив
Златото се купува и продава практически във всяка държава по света.
Реален физически актив
За разлика от много финансови инструменти, физическото злато не представлява нечие задължение и не зависи от платежоспособността на банка или компания.
Златото за ТЕБ ли е?
Инвестиционното злато не е средство за бързо забогатяване.
То не изплаща дивиденти, не носи лихва и не генерира пасивен доход.
Вместо това неговата основна функция е да съхранява стойността на капитала в дългосрочен план.
То може да бъде подходящ избор, ако:
- искате да диверсифицирате инвестициите си;
- търсите защита срещу инфлация;
- предпочитате реални активи;
- инвестирате с хоризонт от поне няколко години.
Често задавани въпроси
Инвестиционното злато облага ли се с ДДС?
В повечето държави от Европейския съюз инвестиционното злато, което отговаря на законовите изисквания, е освободено от ДДС. Въпреки това е добре да проверите актуалното законодателство за държавата, в която купувате.
По-добре ли е да купя монети или кюлчета?
Монетите обикновено предлагат по-голяма гъвкавост при препродажба, докато кюлчетата често имат по-ниска премия при по-големите грамажи. Изборът зависи от бюджета, инвестиционната стратегия и предпочитанията ви. Някои монети с ограничен тираж във времето придобиват и нумизматична стойност.
Кога е най-подходящият момент за покупка?
Никой не може да прогнозира с точност краткосрочните движения в цената на златото. Поради тази причина много инвеститори предпочитат да купуват регулярно на части, вместо да се опитват да улучат "перфектния момент".